Как привлечь инвестиции в бизнес: 10 идей для финансирования

Привлечение инвестиций в бизнес — задача, которая стоит перед многими собственниками. Деньги нужны для открытия, развития и поддержания компании на разных жизненных циклах бизнеса. Где их взять, чтобы не наткнуться на мошенников, и запредельные процентные ставки? Предложим несколько вариантов в статье. 

Когда нужны инвестиции 

Капитал компании может иметь разную структуру. К примеру, состоять на 80% из собственных средств, а на 20% из заемных. Есть стартапы, которые спонсируются полностью со стороны. Если инвестор вносит первоначальный капитал в полном объеме, значит, он готов вкладываться в классную идею, давать деньги с расчетом, что в будущем вложения окупятся и начнут приносить прибыль. 

Посевная стадия

Когда у предпринимателя родилась идея, но еще нет денег для ее воплощения, его бизнес находится на посевной стадии. Все этапы роста компании соответствуют развитию растения. Первый период — посевной — это время посадки семян, то есть идей. 

Зачем привлекать инвестиции в начинающий бизнес на раннем этапе:

• для создания прототипа;

• для тестирования бизнес-модели;

• для анализа рынка и целевой аудитории. 

Задача инвесторов — убедиться, что идея стоящая, в будущем прорастет и даст плоды. Конечно, риски на стадии посевной очень высокие. Спонсоры вкладывают деньги только в перспективные начинания. Но большинство предпринимателей на этом этапе вынуждены использовать собственный капитал или кредитные средства. 

Рассмотрим этапы привлечения инвестиций на примере предпринимателя Андрея. У него совсем нет собственного капитала, но он хочет запустить линию по переработке стеклянной тары в песок для фильтров. На этапе посевной Андрей придумал, как измельчать бутылки и банки, а затем просеивать крошку по разным фракциям. Но станок пока готов только в голове, нужно изобразить его на чертеже, а также произвести точные расчеты. Чтобы создать прототип готового станка, Андрей обратился к специалисту. А деньги на это ему дал старший брат. 

Кстати, это распространенная практика: на этапе посевной инвесторами чаще всего выступают члены семьи или друзья. Есть даже термин — FFF-инвестиции. Это финансирование бизнеса на посевной стадии, когда поддержку оказывают люди из категории трех F: 

• family;

• friends;

• fools.

То есть члены семьи, друзья и дураки. Под дураками понимают инвесторов без опыта, которые согласились участвовать в максимально рискованном предприятии. 

Стадия стартапа

Немного легче найти инвестиции в бизнес на этапе стартапа. Предприниматель разрабатывает продукт и выводит его на рынок. Но производство товаров и затраты на запуск проекта пока не окупаются. 

Период от запуска бизнеса до точки безубыточности называют долиной смерти. Потому что прибыль начинает получать только 1 компания из 10. Остальные 90% стартапов рано приходят к банкротству. 

Цели инвестиций на этапе стартапа: 

• создание продукта;

• выпуск пробной партии и ее реализация. 

Потребности предпринимателей для развития бизнеса 

При этом за последние два года венчурный рынок инвестиций значительно сократился. Об этом говорит «Коммерсантъ». Даже рисковые инвесторы проявляют осторожность. Они чаще выбирают не новые компании, а зрелые организации. Общее число венчурных инвестиций сократилось в 2023 году в 10 раз. Поэтому стартапам стало еще сложнее найти тех, кто готов помочь на старте бизнеса. 

Вернемся к предпринимателю Андрею. Чертеж станка готов, но нужно его создать и протестировать. Стеклянную тару для пробной партии песка он нашел, к счастью, совершенно бесплатно. А на двигатель и основные части конструкции нужны деньги. Андрей принял участие в конференции молодых бизнесменов своего города, где нашел бизнес-ангела, который заинтересовался идеей стеклянного песка. 

Инвестор занимается изготовлением и установкой систем фильтрации, поэтому ему хочется поддержать Андрея и одновременно найти поставщика песка по максимально выгодной цене. Он дает молодому стартапу деньги на создание станка под 5% годовых, а также предлагает взаимовыгодное сотрудничество: покупку товара в оптовых объемах.

Ранний рост бизнеса

Период раннего роста — это превращение стартапа в полноценную компанию. В ней появляются сотрудники, первые клиенты, налаженное производство. 

Целями поиска инвестиций в развитие бизнеса становятся: 

• запуск полномасштабного производства; 

• привлечение клиентов; 

• создание имиджа бренда. 

Если компания уже преодолела точку безубыточности, руководителю намного проще найти финансирование. Он может получить средства от венчурных фондов и частных инвесторов. 

Предприниматель Андрей запустил линию по производству стеклянного песка. Его бизнес-ангел стал постоянным клиентом и рассказал о товаре знакомым бизнесменам в сфере фильтрации. Об Андрее узнали все предприниматели города, занятые в этой отрасли. Чтобы расширить производство и удовлетворить спрос на песок, ему потребовалось поставить три новых станка и закупать значительно больше сырья, упаковочного материала. Для этого вновь стали нужны инвестиции. Их он получил от венчурного фонда, который взамен потребовал права на 15% от всего бизнеса. Это организация, которая финансирует стартапы и компании на ранней стадии развития деньгами одновременно нескольких вкладчиков.

Стадия расширения 

Бизнес на этапе расширения имеет стабильный рост прибыли. Компания закрепилась на рынке, но имеет ограниченные возможности, например, узкий ассортимент товаров. Из-за этого фирма уперлась в денежный потолок — больше заработать никак не получается. Чтобы его преодолеть, компании снова нужны деньги. 

Цели инвестиций на стадии расширения бизнеса: 

• запуск маркетинговой кампании для роста продаж; 

• модификация производства. 

Чем стабильнее прибыль компании, тем меньше рискуют инвесторы при вложении средств. Поэтому на стадии расширения можно обращаться к банкам или искать фонды прямых инвестиций. 

Предприниматель Андрей заполнил стеклянным песком весь региональный рынок. Он достиг финансового потолка в этом направлении и решил расширить ассортимент — выпускать декоративные камни. Для этого ему нужно запустить цех с другими станками. Деньги на это он решил получить посредством инвестиционного кредита у банка. Потребовался залог недвижимости и поручительство, чтобы организация одобрила заем. 

Стадия выхода, или зрелый рост

Компания на этом этапе имеет стабильную прибыль и незначительный рост. Это уже полностью зрелый бизнес, который занял свою нишу и удерживает долю рынка. Единственная угроза — появление конкурентов. 

Цели привлечения инвестиций: 

• поддержка финансового состояния компании в случае кризиса;

• слияние или поглощение с конкурирующими фирмами для сохранения, а в некоторых случаях увеличения доли рынка. 

У Андрея появился конкурент. У него новая технология производства, поэтому он продает декоративные стеклянные камни по более низкой цене. Андрей не стал ждать, когда другой бизнесмен перетянет на свою сторону покупателей. Вместо этого он обратился за финансированием в фонд прямых инвестиций, то есть сообщество спонсоров, которые доверили распределение своих средств управляющему. Это позволило ему выкупить компанию конкурента вместе со всем оборудованием. В результате он передал часть акций компании фонду, но при этом значительно выросла прибыль и дивиденды. 

На каких условиях привлекают инвесторов в бизнес

На всех стадиях развития компании можно заключать разные виды инвестиционных соглашений. То есть перед собственником стоит два вопроса: как привлечь инвесторов в бизнес и на каких условиях. 

Рассмотрим самые распространенные виды соглашений: 

1. Классический заем, или долговые инвестиции. Популярный вариант среди частных инвесторов и банков. Они дают деньги бизнесу на установленный срок под процент. Спустя время компания обязуется вернуть всю сумму. 

2. Продажа акций, или долевые инвестиции. Часть уставного капитала организации передается инвестору за определенную сумму. Затем он может участвовать в управлении компанией и получать дивиденды. В зависимости от того, какой пакет акций получает инвестор, у него могут быть разные права. Цена акций зависит от стоимости компании. 

3. Конвертируемый заем. Такой договор чаще всего заключают на начальных этапах развития бизнеса. Инвестор дает деньги и получает право либо вернуть со временем средства с процентами, либо забрать себе долю компании. В чем отличие этого вида соглашения от предыдущих: стоимость акций учитывается от изначальной цены компании, а не от той, которая будет в момент покупки. То есть инвестор получает возможность выкупить долю компании по низкой цене. А собственник — получить деньги без первичной оценки бизнеса. 

Кроме вида соглашения, инвестиции различают по источнику финансирования. Они бывают: 

• зарубежные;

• государственные;

• частные;

• смешанные. 

Как привлечь инвестора в свой бизнес: на что он обратит внимание

Прежде чем обращаться за финансированием, нужно подготовить компанию. Она должна быть привлекательной для вложений, иначе никто не согласится инвестировать в ее развитие. 

На какие аспекты обращают внимание инвесторы: 

• текущая и будущая прибыль предприятия;

• рентабельность компании;

• перспективы развития. 

Если средства нужны на открытие бизнеса, потенциальную прибыль компании нужно рассчитать по показателям отрасли. А перспективы развития будут представлены в подробном бизнес-плане.

Чек-лист для предпринимателей, как привлечь инвестиции в малый бизнес:

1. Подготовить портрет инвестора. Нужно искать бизнес-партнера, который разделяет идею организации. Этап похож на создание портрета целевой аудитории. Вы как бы описываете инвестора, с которым хотите работать. Каков его возраст? Сфера деятельности, источник и размер капитала? Какими профессиональными навыками и связями он обладает? Если человек разделяет интересы компании, то он сможет помочь не только деньгами, но и контактами, опытом. 

2. Подготовить презентацию проекта. Мало найти инвестора, нужно его заинтересовать. Помогут цифры: конкретные показатели бизнеса, информация о конкурентах и рынке сбыта. Еще нужны данные, которые касаются непосредственно инвестиций. Это сумма вложений, условия сделки, размер прибыли, которую получит бизнес-партнер. 

3. Найти инвестора. Стоит рассматривать несколько источников финансирования одновременно. Важный момент: для разных партнеров могут быть разработаны различные условия сотрудничества. Поэтому 2-й и 3-й пункт инструкции взаимосвязаны. Подробнее о том, где и как найти инвестиции для бизнеса, мы рассказываем ниже. 

4. Провести переговоры. На начальном этапе общение можно вести дистанционно. Отправляйте письма с предложением, получайте обратную связь по телефону. Когда почувствуете заинтересованность инвестора, предложите личную встречу. Совет: даже когда вы нашли бизнес-партнера, не прекращайте отправлять письма другим инвесторам. Рассказывайте об успехах фирме, ее росте. Спонсоры увидят серьезный настрой собственника и, возможно, захотят принять участие в финансировании позже. Ведь большинство компаний за свою жизнь привлекают инвестиции несколько раз. 

5. Заключить соглашение. На этапе обсуждения и подписания договора лучше привлечь юриста — штатного или на аутсорсе. 

Где найти инвестора для бизнеса с нуля

На старте проекта найти финансирование сложнее, чем на более поздних стадиях. Поэтому большинство предпринимателей в начале пути используют личные накопления.

Но если совсем нет собственных средств, есть несколько способов, как привлечь инвесторов для открытия бизнеса: 

1. Обратиться в банк за кредитом для предпринимателей. Процентная ставка, сумма и срок кредитования зависит от условий банка. 

2. Найти бизнес-ангела. Стоит посещать профильные конференции и мероприятия в городе. Их могут проводить такие организации, как «Опора России». Они созданы для поддержки малого предпринимательства. На форумах часто присутствуют частные инвесторы, которые заинтересованы во вложениях в стартапы, если они соответствуют их интересам и направлению деятельности. Еще бизнес-ангела можно найти в частном клубе инвесторов. Например, СОБА или Angelsdeck. В клубах состоят люди, которые хотят заниматься венчурными инвестициями и ищут перспективный стартап. 

3. Попросить деньги у родственников и друзей. У них можно получить средства на выгодных условиях, например, в рассрочку. Но финансовый вопрос может поссорить близких, поэтому с этим вариантом нужно быть осторожным. 

4. Зарегистрироваться на краудфандинговых площадках. Это сайты для коллективного сбора денег на стартапы. Предприниматель рассказывает об идее, пишет сроки и сумму, которая нужна для открытия бизнеса. Спонсоры вкладываются на условиях предзаказа. А если не получится собрать сумму, деньги возвращаются в полном объеме. Пример краудфандинговых площадок: kickstarter.com, boomstarter.ru, planeta.ru.

5. Воспользоваться услугами бизнес-акселераторов. Это организации, которые оказывают поддержку начинающим компаниям. Их цель — вывести стартап на точку окупаемости, предоставить стартовый капитал, помещение, возможность дополнительного обучения. Чтобы попасть под крыло к акселераторам, нужно пройти конкурс. Потом дается ограниченное время, за которое предприниматель может развить бизнес и найти финансирование. 

Так как привлечь инвестиции в бизнес с нуля сложнее, чем в уже действующую компанию, понадобится время. Не ждите, что первый же инвестор, который ознакомится с предложением, предложит средства. Иногда требуется до 50-60 заявок, чтобы найти одного спонсора. Но главное, что предприниматель может получить на разных конференциях, выставках и форумах — общение, новые контакты и рекомендации.

Где взять инвестиции для бизнеса на поздних стадиях 

На этапах раннего роста, расширения и зрелости компании могут рассчитывать на более крупное финансирование. Где его получить: 

1. Гранты от государства. В рамках поддержки малого и среднего предпринимательства правительство организовало несколько программ. Бизнесмены могут принять участие в конкурсе и получить деньги на развитие своего дела. Преимущество — гранты в большинстве случаев не нужно возвращать. Однако государство заинтересовано в финансировании не всех отраслей. Больше всего поддержка оказывается компаниям, которые заняты в социальной сфере, благоустройстве города, сельском хозяйстве и IT. 

2. Венчурные фонды. Подходят для стадии раннего роста компании. Организации управляют деньгами инвесторов, которые хотят вкладывать средства в молодые фирмы. Фонд выкупает долю компании, чтобы потом продать ее по выгодной цене. Чтобы получить финансирование, нужно составить презентацию. Самые успешные венчурные фонды в России: ABRT, Addventure II, Prostor Capital, РВК.

3. Инвестиционные площадки, к примеру, vse-investory.ru и investbaza.ru. Они созданы для поиска частных спонсоров, которые хотят получить за свои деньги процент или долю компании. Предпринимателю нужно предоставить информацию о бизнесе, сумму и условия инвестирования. А спонсоры сами выбирают наиболее подходящий проект. 

4. Инвестиционные фонды. Основное отличие от площадок — деньги поступают не от одного вкладчика, а сразу от нескольких организаций. Фонд может быть государственным, дочерним предприятием крупной компании или самостоятельным. Например, МФП, Международный Фонд Предпринимателей, финансируется государством, а Фонд Прямых Инвестиций зарабатывает на перепродаже акций. Процесс получения инвестиций похож на вступление в венчурный фонд — нужно подать презентацию и написать желаемые условия сотрудничества. 

5. Банки. Крупные финансовые организации дают заемы только компаниям, в чьей кредитоспособности уверены. Лучше налаживать отношения заранее: иметь расчетный счет и зарплатный проект в этом банке, чтобы он видел движение денежных средств и объем выручки. 

Если перечисленные методы, как привлечь финансирование в бизнес, вам не подходят, можно искать спонсора напрямую. К примеру, предлагать сотрудничество крупным клиентам. Или вести экспертный блог в интернете — возможно, инвестор сам заинтересуется проектом. Лучше рассматривать сразу несколько вариантов и способов финансирования, чтобы иметь возможность выбрать наиболее подходящий.

Основные ошибки предпринимателей

В погоне за деньгами многие бизнесмены, особенно на старте проекта, допускают погрешности. Что не стоит делать, чтобы привлечь инвесторов в малый бизнес:

1. Фокусироваться только на своих потребностях. Учитывайте интересы инвестора — что он получит от вложений, каков его мотив? 

2. Писать бизнес-план наспех. Его необходимо хорошо проработать, добавить конкретные цифры — срок окупаемости проекта, способы развития компании. 

3. Сразу соглашаться на первое предложение. Иногда предприниматель так рад средствам, что не задумывается о последствиях. Обдумывайте нюансы, ищите другие варианты, возможно, они подойдут лучше. 

4. Подписывать документы без юриста. В инвестиционном соглашении может быть много подводных камней, в том числе ответственность за нарушение условий договора. 

Кажется, что получить средства на проект сложно. На самом деле, есть много вариантов финансирования на выгодных условиях. Главное, учитывать обязательства перед инвесторами в дальнейшей работе и помнить, что деньги не даются безвозмездно.

Предыдущая статья Масштабирование бизнеса — когда компания готова к росту

Следующая статья Что такое фондоотдача: формулы расчета для предпринимателей